Hoeveel betaalt de belegger aan een online broker?
Voor beleggers die hun beursorders via online brokers plaatsen, is er goed nieuws: één van de grote spelers, Saxo Bank, rekent vanaf 8 april drastisch lagere tarieven aan en breekt zo de Belgische markt open.
Met een transactietaks (TOB) van 0,35% op elke aandelenverrichting jaagt de Belgische staat de doe-het-zelf-beleggers vaak meer op kosten dan de online brokers. En dat als we de taksen, zoals de roerende voorheffing van 30% op dividenden, niet meerekenen. Maar hoe zit het met de kosten die u bij de brokers zelf betaalt?
We vergelijken zeven online brokers met een Belgische licentie. Uw rekening is er dan Belgisch. De broker is verplicht de Belgische taksen en belastingen af te houden en door te storten aan de schatkist.
Buitenlandse brokers zijn vaak goedkoper, maar wie daar klant is moet dat aangeven in een register bij de Nationale Bank en moet zelf een (deel) van de taksen en roerende voorheffing bijhouden en aangeven. Dat doet u best correct!
Saxo Bank
We beginnen met Saxo, dat een drastische verlaging van de transactiekosten aankondigt en daarmee het kostenvoordeel van een buitenlandse brokerrekening wegveegt. Saxo duikt zelfs lager dan sommige buitenlandse spelers.
Saxo is een Deense groep, maar werkt in België met een Belgische licentie. In 2018 nam Saxo het Nederlandse Binckbank over, dat op dat moment (met een Belgische licentie) een van de ‘grote drie’ in België was.
Pas vorig jaar werden alle klanten overgebracht naar het handelsplatform van Saxo. Op dat moment had Saxo problemen met de verplichte beleggersinformatie over bepaalde producten. Daardoor konden klanten een tijd niet handelen in sommige producten. Die ‘perfecte storm’ leidde tot grote ontevredenheid en weglopende klanten. Maar volgens ceo Eddy Van Geyte is intussen alles onder controle.
Het sterkste punt van Saxo vóór de tariefwijziging was het grote aanbod aan beurzen en producten. Via Saxo is het mogelijk te handelen op een vijftigtal beurzen en behalve beleggingsfondsen is er ook een bijzonder groot aanbod aan obligaties. Met maximaal 0,12% kosten blaast Saxo de (beperkte) concurrentie in obligaties weg. En ook hier is het aanbod van Saxo bijzonder uitgebreid.
De tarieven voor de buitenlandse aandelenbeurzen zijn ook laag. Handelen in Japan en Hongkong, wat vandaag interessant kan zijn, kost bijvoorbeeld maar 0,08%. Dat is net zo goedkoop als op Euronext Brussel. Zelfs de minimumprijs is met 800 Japanse yen (of omgerekend 4,88 euro) laag.
De meeste andere brokers bieden veel minder beurzen aan en ze rekenen zelfs voor courante buitenlandse beurzen, zoals die in de VS of Londen, veel hogere tarieven aan.
De online brokers hebben de hoge transactietarieven die de klassieke banken nog altijd aanrekenen al lang sterk verbeterd, maar hier en daar namen ze een slechte gewoonte over. Zo zijn er soms ‘verdoken’ kosten. Beleggers vergeten weleens dat ze bijvoorbeeld dollars moeten aankopen voor een aankoop op een Amerikaanse beurs. Voor een wissel van munten rekenen sommige online brokers een commissie van 1% aan.
Ook op dat vlak besloot Saxo zijn leven te beteren. De best hoge wisselkoerskosten (0,50%) werden gehalveerd, zodat Saxo hier minstens de helft goedkoper is dan de rest.
Opgelet: de lage 0,08% transactiekosten kunnen bij grotere orders (van pakweg 15.000 en 25.000 euro) toch oplopen tegenover brokers die met tarieven voor bepaalde schijven werken. Voor wie 200.000 euro of meer (de waarde van de portefeuille plus cash) bij Saxo heeft uitstaan, wordt het basistarief echter nog serieus verlaagd: 0,08% wordt dan 0,05% en de 0,12% voor obligaties wordt 0,08%.
Als toemaatje geeft Saxo gratis realtime beurskoersen voor de Euronext beurzen van Brussel, Amsterdam en Parijs, plus inkijk in het orderboek.
Keytrade
Is ondertussen overgenomen door de Franse bankgroep Crédit Mutuel Arkéa, maar Keytrade blijft gewoon als Belgische online broker werken. Het was een van de pioniers in België en behoort samen met Saxo en Bolero tot de ‘grote drie’. De tarieven zijn een pak lager dan bij de grootbanken, maar ze behoren tot de hogere van de online banken. Het unieke aan Keytrade is dat het een volwaardige bank is, waar u via een zicht- en spaarrekeningen ook uw gewone bankverrichtingen kan doen. Voor elke verrichting stort Keytrade 5 eurocent op je rekening. Ook bankkaarten en zelfs een online hypotheeklening afsluiten is mogelijk.
Bolero
Bolero, de dochter van KBC, startte wat later dan Keytrade en Binckbank. KBC aarzelde om lagere tarieven aan te bieden, vandaag bevinden die zich op het niveau van Keytrade. Sterk punt is dat KBC telefonisch bereikbaar is om te handelen in niet-beursgenoteerde obligaties of voor de aankoop van een beleggingsfonds dat niet in het normale aanbod zit. Daar hangt dan wel een wat hogere prijs aan vast. Dankzij de research van KBC Securities kan een klein team bij Bolero ook dagelijkse beleggersinfo in het Nederlands aanbieden.
MeDirect
MeDirect werkte oorspronkelijk onder een licentie van Malta, maar heeft sinds 2015 een Belgische banklicentie. Van bij de start tot vandaag zet MeDirect in op spaarrekeningen met hogere rente. Voor beleggen legt MeDirect de focus op de klassieke, niet genoteerde beleggingsfondsen. Er zijn geen instapkosten of verkoopkosten (wel taksen) op fondsen, maar dat is bij de meeste online brokers zo. Zij worden vergoed met (de helft of meer van) de beheersvergoeding. Dat geld wordt in heel kleine beetjes uit het fonds genomen. In de wandelgangen wordt gefluisterd dat de regelgever dat zal veranderen.
Deutsche Bank
Het Belgische filiaal van Deutsche Bank is ook via kantoren bereikbaar en mikt vooral op vermogensbeheer en heeft een interessant aanbod aan beleggingsfondsen dat goed opgevolgd wordt. De tarieven zijn aan de hogere kant en de toegang tot andere beurzen is eerder beperkt.
Rebel en ING Self Invest
Twee relatief recente online-initiatieven van respectievelijk Belfius en ING. Vooral Rebel (van Belfius) hanteert heel lage tarieven voor (heel) kleine orders in Belgische aandelen. Zodra de bedragen groter worden of het gaat om buitenlandse beurzen, prijzen deze spelers zich uit de markt. Een wisselkoerskost van liefst 1% verraadt, net zoals bij Deutsche Bank, de afkomst van een grootbank. ING Self Invest en Deutsche bank vragen zelfs bewaarloon voor uw effecten.
bedankt jan voor de update! hopelijk volgen de ‘dure’ het goede voorbeeld van saxo…
Mijn ervaring leert dat goedkoop niet altijd beter is. Meestal gaan ze dan besparen op personeel om te kosten te drukken, waardoor de service achteruit gaat. Heb het zelf mogen ondervinden bij de TV provider Scarlet.. Ik ben uit pure miserie terug moeten overschakelen naar Proximus.
Ik ben bij re-bel voor Belgische aandelen en bij bolero voor ETF’s en buitenlandse aandelen. Minder handelen en met groter bedragen is dan misschien beter.
Goed zo, er is niks mis met goedkope Saxo, de service is uitstekend. Het is zoals met mensen die niet tanken bij Lukoil, en liever tanken bij Totalenergies, omdat die duurder is, niet wetende dat het precies dezelfde benzine is. De Zeeland raffinaderij is voor voor 55% in het bezit van Total en voor 45% in het bezit van LUKoil. Lukoil verkoopt wel met een korting van 15 tot 18ct/liter.
Top en bedankt Jan, leuk om dit goede nieuws te lezen 😊
Ik kreeg gisteren een mail van Saxo, dat Binckbank nv gaat verdwijnen.Betekent dit dat we vanaf nu moeten aangeven dat we een buitenlandse rekening hebben?
Voor zover in het begrepen heb blijft alles zoals het was voor de Begische klanten. @jan-reyns ?
Dit is gewoon de formele overgang. Saxo blijft in België onder een Belgische banklicentie werken. Dus niets aan te geven, gewoon genieten van de lagere tarieven!
Dank @jan-reyns voor de bevestiging !
bedankt voor de info Jan
Het enige wat wijzigt is het garantiefonds. Dit gaat van het Nederlandse naar het Deense over, maar uiteindelijk maakt dit geen verschil uit.
Ik ben content van Bolero, het is niet de goedkoopste, maar het geüpdatete platform mag er best zijn.
Voor een hangmatbelegger meer of genoeg keuze voor handen en als klant van KBC eigenlijk alles op 1 plaats samen.
Interessant artikel. Bedankt JAN
Bedankt voor deze samenvatting Jan. Voor zo ver ik weet rekent Bolero echter €7,5 op Euronext tot een bedrag van €2500, in plaats van €15 dat hierboven werd vermeld.
Een kanttekening bij Saxo, de klantendienst stelt volgens mij NIKS voor ! Ik wacht sinds 17/01 op een antwoord via ticket, een klacht die ik nadien indiende bleef onbeantwoord !
Ik dacht nu ook dat Bolero €7.5 aanrekent voor transacties tot €2500 op euronext maar wel €15 voor bvb aankopen op de andere europese beurzen (zoal bvb duitsland , zwitserland , …)
Dank Eric en Jo, jullie hebben gelijk. Sabine meldde het me ook al, is inderdaad 7,5 euro tot 2.500 euro op Euronext. We passen de tabel aan.
@Eric stuur anders je correspondentie eens door of laat me weten wat het probleem is, dan gaan we er achteraan!
We hebben het aangepast! Het staat nu wel juist!
Je ervaringen met Saxo zijn me bekend. Ik moet ook altijd minimaal 1 maand wachten op antwoord. En 1 keer kreeg ik zelfs de melding dat hetgeen waarvoor ik hen contacteerde verdwenen was, en ze me dus niet konden helpen ??? Jammer dat de helpdesk nu in NL zit, want de Belgische was veel beter.
Mooi overzicht Jan.
Er bestaan inderdaad brokers die minder kosten aanrekenen maar de info en service die je krijgt zijn dikwijls ook navenant.
vb bij het “goedkope” Re=Bel is de info over aandelen of ETF onbestaande en telefonisch geraak je daar niet binnen.
Ik ben het meest tevreden over het “duurdere” Bolero, het brokerplatform bevat een schat aan (juiste) informatie. Mijn vragen met mail worden doorgaans dezelfde dag nog beantwoord.
De wisselkoerskosten vermijd ik door de gratis aangeboden valuta rekening.
Voor mij hebben deze zaken zeker ook hun waarde.
Het is zeker goed dat er concurrentie bestaat in de brokerwereld.
Ik bekijk het zoals met een auto rijden, je geraakt met alle auto’s op je bestemming. Alleen de beleving van het autorijden is afhankelijk van de luxe die de wagen je aanbiedt.
Heldere uitleg, waarvoor dank. Toch nog een vraag: Hoe staat MEXEM in het lijstje?