Buy and sell: transactie Capri Holdings
Beste leden,
Afgelopen spamalot deed ik de case rond Capri Holdings nog eens uit de doeken en kondigde ik aan dat ik een transactie zou doen. Die heb ik zonet uitgevoerd voor de buy and sell.
Wat ik aanraad voor de mensen die Capri Holding in portefeuille hebben:
Schrijf een call optie januari 2026 met uitoefenprijs 22,50 dollar op Capri tegen een premie van 6 dollar.
Wat u hiermee krijgt?
Indien het aandeel Capri binnen een jaar boven de 22,50 dollar staat, verkoopt u hiermee verplicht uw aandelen tegen 22,50 dollar. Tegelijk krijgt u een premie van 6 dollar. Is de koers in een jaar bijvoorbeeld 24 dollar? Dan zal u daardoor nog steeds tegen 28,50 dollar verkopen zolang de koers boven de 22,50 dollar noteert. In dat geval maken we een winst van 42,5% sinds onze aankoopkoers indien u alle transacties van Capri Holdings hebt gevolgd tot nu toe.
Het nadeel?
Sluit het aandeel in een jaar hoger af dan 28,50 dollar? Dan moet u deze winst opgeven. De maximale winst is 28,50 dollar.
Tegelijk doen we iets anders. We beveiligen onze portefeuille. De 6 dollar premie is sowieso verworven. Daardoor zakt onze aankoopkoers van Capri eigenlijk van 20 dollar naar 14 dollar. Zelfs in een dalende markt verzekeren we ons hierdoor. Tegelijk ontvangen we nu al 600 dollar cash waardoor onze cashpositie weer wat hoger is.
Meer info kan u vinden in de spamalot vanaf timestamp 1 uur en 6 minuten.
@stefan-willems Ik heb deze optie ook ingevoerd in OptionStrat https://optionstrat.com/71vIir9dwgmw
Is dit zoals je beschreven hebt in het artikel?
Ik denk eerder zoiets: https://optionstrat.com/build/covered-call/CPRI/CPRIx100@20,-.CPRI260116C22.5
Ervan uitgaande dat je de aandelen hebt gekocht aan 20
Ik heb 100 aandelen van CPRI in mijn bezit; dan lijkt mij beide gelijk. Correct?
https://optionstrat.com/6cpMnQZ3uFdu
COVERED CALL met aankoopprijs gewijzigd naar 20.50 USD
opties zijn zo mooi 🙂
Ik mag hopen dat het voor iedereen duidelijk is dat je om dit te doen 100 aandelen Capri of een veelvoud in portefeuille moet hebben. Naakt opties schrijven is niet zonder risico.
Gisterenavond stond er in de tijd nog een stukje over Capri Holdings :
“Moederbedrijf van modemerken Michael Kors en Versace maakt slagzij”
https://www.tijd.be/ondernemen/retail/moederbedrijf-van-modemerken-michael-kors-en-versace-maakt-slagzij/10586207.html
Kwartaalcijfers vielen tegen en ze hebben een half miljard verlies gemaakt.
De premie van de optie hebben jullie in elk geval al binnen.
Heerlijk vind ik het. Zelfs met de daling van gisteren hebben we de premie van 6 dollar waardoor onze break-even prijs voor Capri nu op 14 dollar ligt. Fun fact: als de koers in 1 jaar op deze koers zou staan (21,60) mogen we de aandeelhouden en krijgen we nog de premie. Dan zou de winst meer dan 50% bedragen. Het meest ideale is dat in 1 jaar Capri net onder de 22,50 dollar noteert. Dat zou ons rendement optimaliseren. Dat is de kracht van opties.
Capri noteert sinds vandaag 14082025 tegen 22,03$. +12,03%
Investing.com — Capri Holdings (NYSE:CPRI) stock rose 7% Wednesday morning after JPMorgan upgraded the luxury fashion group to Overweight from Neutral, setting a $30 price target that implies over 50% upside from Tuesday’s closing price of $19.62.
JPMorgan analyst Matthew Boss sees Capri on a path of multi-year sequential revenue, gross, and operating margin improvement, led by a brand reinvigoration strategy at the Michael Kors brand.
The upgrade comes as Capri implements a turnaround strategy focused on product improvement, including a 25% SKU rationalization by Spring that will enable a sharpened focus on three core product franchises: Hamilton, Laila, and Nolita.
Boss’s fiscal 2028 earnings estimate of $2.71 per share stands over 25% above current consensus, based on 2.4% annual revenue growth in fiscal years 2027-2028 and 8.1% operating margins. This is compared to management’s target of low-to-mid-single-digit growth and low-double-digit consolidated margins by fiscal 2028.
The analyst identified four areas of incremental upside potential: improved full-price selling through markdown recapture, tariff mitigation, capital allocation following the closure of the Versace transaction, and distribution optimization including a 25% reduction in Michael Kors retail stores relative to 2019 levels.
Capri’s strategy mirrors successful turnarounds at other global brands like Ralph Lauren, Tapestry, and Levi Strauss, according to JPMorgan’s analysis.
“…management is focused on driving product improvement, a sharpened value proposition, enhanced marketing, and distribution optimization, which we see translating to sequentially improved revenues in 2H26 and inflection to FY27 revenue growth at the Michael Kors brand and the total company,” wrote Boss